|
| Cele: |
- konsekwentny wzrost wartości powierzonego kapitału.
- osiągnięcie wyższej stopy zwrotu od lokat bankowych.
|
| Charakterystyka: |
- wysokie ryzyko inwestycji,
- redukcja ryzyka poprzez dywersyfikację aktywów.
|
| Podstawowe instrumenty: |
- instrumenty o niskim ryzyku: lokaty bankowe, bony skarbowe, dopuszczone do obrotu na rynku regulowanym: obligacje zabezpieczone, nie zabezpieczone lub zabezpieczone częściowo, w tym obligacje komercyjne przedsiębiorstw, obligacje Skarbu Państwa, , papiery wartościowe, z których wynikają zobowiązania pieniężne poręczone przez Skarb Państwa lub Narodowy Bank Polski oraz , hipoteczne i publiczne listy zastawne, obligacje komunalne i certyfikaty depozytowe.
- instrumenty o średnim ryzyku: niedopuszczone do obrotu na rynku regulowanym: obligacje zabezpieczone, nie zabezpieczone lub zabezpieczone częściowo, w tym obligacje komercyjne przedsiębiorstw, , obligacje zamienne na akcje, akcje dopuszczone do obrotu regulowanego, prawa do akcji, prawa poboru, jednostki uczestnictwa funduszy inwestycyjnych otwartych oraz certyfikaty inwestycyjne funduszy inwestycyjnych zamkniętych,
- instrumenty o wysokim ryzyku: dopuszczone do obrotu na rynku regulowanym kontrakty terminowe na akcje oraz indeksy - stosowane wyłącznie w celu zabezpieczenia i stabilizowania wartości portfela akcji.
|
| Rodzaje przeprowadzanych transakcji |
- zakładanie terminowych lokat bankowych, przeprowadzanie transakcji kupna i sprzedaży instrumentów dłużnych na rynku międzybankowym oraz dłużnych i udziałowych na rynku regulowanym, obejmowanie obligacji, obejmowanie akcji oferowanych w drodze oferty publicznej, wykonywanie prawa poboru, przeprowadzanie na rynku regulowanym transakcji zabezpieczających z wykorzystaniem kontraktów terminowych na akcje lub indeksy (zajmowanie pozycji short hedge – sprzedaż kontraktu).
|
| Elementy ryzyka: |
- ryzyko stopy procentowej (w tym stopy inflacji)
- ryzyko kredytowe, niewypłacalności emitenta,
- ryzyko płynności,
- ryzyko systematyczne (rynku), w tym ryzyko branży
- ryzyko specyficzne poszczególnych instrumentów
|
|
|
